بازار ارزهای دیجیتال نوسانات شدیدی دارد که باعث میشود تصمیمگیری برای تریدرها و سرمایهگذاران دشوار شود. در این میان ابزارهایی طراحی شدند که کار را راحتتر میکند. از جمله این ابزارها شاخص فلاکت بیت کوین (BMI) است که راهنمای مناسبی برای ورود و خروج معاملات به شمار میآید.
ما در این مقاله از ارزیکال شاخص BMI را بررسی میکنیم و نحوه محاسبه آن را نیز به شما آموزش میدهیم. همچنین مزایا و معایب و کاربردهای آن در معاملات را با هم یاد میگیریم تا تجربه امنتری را از ترید و سرمایهگذاری در بازار بیت کوین داشته باشید. پس با ما همراه باشید.
شاخص فلاکت بیت کوین چیست؟
شاخص فلاکت بیت کوین (Bitcoin Misery Index) نوعی اندیکاتور تکنیکال است که برای سنجش احساسات تریدرها نسبت به BTC و ارزیابی پرایس اکشن آن طراحی شده است. این شاخص نشان میدهد که دارندگان بیت کوین چه وضعیت احساسی دارند؛ آیا خوشحال هستند و از BTC سود میگیرند یا ضرر میکنند و ناراحت هستند؟
ایده شاخص BMI، در سال ۲۰۱۸ توسط تحلیلگری به نام توماس لی (Thomas Lee) مطرح شد. او با الهام گرفتن از شاخص فلاکت اقتصاد، که ترکیبی از نرخ تورم و بیکاری است، خواست همین مفهوم را در بازار بیت کوین نیز پیادهسازی کند. او معتقد بود، همانطور که نارضایتی اقتصادی مردم را میتوان با یک عدد ساده نشان داد، احساسات بازار بیت کوین هم باید در قالب یک شاخص بیان شوند. این معیار کمک میکند تا تریدر تصویر واضحتری از جو روانی بازار داشته و بر اساس آن استراتژی ترید خود را مشخص کند.
عوامل مختلفی میتوانند شاخص BMI بیت کوین را تحت تاثیر قرار دهند. مهمترین عامل میزان سود و زیان سرمایهگذاران است؛ هرچه بیشتر در ضرر باشند این عدد بالاتر میرود. از طرفی نوسانات قیمت هم نقش مهمی در این عدد دارند. به طوری که بازارهای پرنوسان، فشار روانی مضاعفی را برای تریدرها ایجاد میکنند؛ در نتیجه سطح شاخص فلاکت بیت کوین را افزایش میدهند. بنابراین مانند آینهای شفاف، میتواند وضعیت بازار را بازتاب کند.
اما چطور از شاخص فلاکت بیت کوین استفاده کنیم؟ در ادامه به نحوه محاسبه و تفسیر BMI میوردازیم.
مطلب پیشنهادی: بیت کوین چیست؟
شاخص فلاکت بیتکوین چگونه محاسبه میشود؟
هنگام محاسبه شاخص فلاکت بیت کوین، این دو فاکتور اصلی باید بررسی شوند:
- نسبت معاملات سودده (Win Rate): درصد معاملاتی که با سود بسته شدند، نسبت به کل معاملات. هرچه این عدد بالاتر باشد، یعنی بازار در وضعیت خوبی قرار دارد و تریدرها اعتماد بیشتری به بازار دارند.
- نوسانات قیمت (Volatility): این بخش نسبت نوسانات صعودی به نوسانات نزولی را بررسی میکند. اگر نوسانات صعودی قدرت بیشتری داشته باشند، شاخص BMI عدد بالاتری را نشان می دهد.
توماس لی، سازنده این فرمول، از ترکیب این دو عامل استفاده کرد و توانست یکی از پرکاربردترین ابزارهای تحلیل تکنیکال را طراحی کند. به طوری که ابتدا باید دادههای مربوط به قیمت روزانه BTC و حجم معاملات آنها را، در یک بازه زمانی مشخص بدست بیاورید. با استفاده از این دادهها نسبت معاملات سودده و نوسانات صعودی و نزولی محاسبه می شوند.
تعداد روزهایی که قیمت افزایش یافته را بر تعداد کل روزها تقسیم کنید، تا نسبت معاملات سودده را بدست بیاید. همچنین نوسانات صعودی و نزولی را هم محاسبه کرده و در ادامه اختلاف آنها را بدست آورید؛ یعنی نوسان صعودی منهای نوسان نزولی. در نهایت اعداد بدست آمده را در فرمول شاخص فلاکت بیتکوین قرار دهید.
توجه داشته باشید، منابع مختلف فرمولهای متفاوتی را برای محاسبه شاخص BMI نوشتند. یکی از سادهترین روشها، که در سایت Investopedia نیز به آن اشاره شده، به شکل زیر است:
۱۰ ÷ [ نوسانات قیمت x (معاملات سودده٪) ] = BMI
تفسیر شاخص فلاکت بیت کوین
تا اینجا با فرمول محاسبه شاخص BMI بیت کوین آشنا شدیم؛ اما سوال اصلی اینجاست که این اعداد چه پیامی را به تریدرها و سرمایهگذاران منتقل میکند؟ حاصل جواب شاخص فلاکت بیت کوین عددی در بازه ۰-۱۰۰ است. این بازه را میتوان به ۳ دسته تقسیم کرد، که هر کدام معنی خاص خود را دارند.
- اعداد پایینتر از ۲۷: جوابهای کمتر از ۲۷، نشان میدهد که اکثر سرمایهگذاران در ضرر هستند و احساس ترس و فشار روانی بالایی را تجربه میکنند. اگر چه این شرایط اغلب با فلاکت بازار همراه است؛ اما فرصت خوبی را برای خرید و شروع سرمایهگذاری فراهم میکنند. چرا که فشار فروش بالاست و قیمتها نسبتا پایین هستند.
- اعداد بین ۲۸ تا ۶۶: بازار در این محدوده نسبتا متعادل است؛ یعنی تریدرها نه در سودهای افراطی هستند و نه ضررهای زیاد را تحمل میکنند. این وضعیت نشاندهنده ثبات نسبی و کاهش ریسک بازار است. تریدرها از این فرصت برای سنجش وضعیت عمومی بازار استفاده می کنند تا تصمیمهای عاقلانهتری برای ترید یا سرمایهگذاری بگیرند.
- اعداد بالاتر از ۶۷: اگر شاخص BMI به بالای ۶۷ رسید، یعنی احساسات بازار بیت کوین بیش از حد خوشبینانه است و سرمایهگذاران در سود هستند. این شرایط میتواند هشداری برای یک اصلاح و کاهش قیمت باشد. بنابراین زمان خوبی برای فروش به حساب میآید.
این تفسیرها کمک میکنند تریدرها و سرمایهگذاران با احساسات بازار بیت کوین آشنا شوند. در نتیجه بهترین فرصت خرید یا فروش را شناسایی میکنند.
مزایا و معایب شاخص BMI بیت کوین
شاخص فلاکت بیت کوین ابزار مفیدی برای شناخت احساسات بازار به حساب میآید. اما برای این که درک بهتری از آن داشته باشید، لازم است هم مزایا و هم معایب این شاخص را بررسی کنیم.
مزایا
شاخص فلاکت بیت کوین به دلیل مزایای زیادی که دارد، توانسته نظر سرمایهگذاران را به خود جلب کند. چند مورد از مهمترین مزایای شاخص BMI بیت کوین عبارتند از:
- تشخیص احساسات بازار بیت کوین: این شاخص با ترکیب دادههای قیمتی و نسبت برد، وضعیت روانی بازار را بازتاب میکند. بنابراین نشان میدهد که بازار در فاز ترس و رکود قرار دارد یا امیدوارکننده است.
- راهنمایی برای خرید یا فروش: سرمایهگذاران از این شاخص به عنوان یک سیگنال کمکی برای ورود یا خروج از معاملات استفاده میکنند. وقتی این عدد در سطوح پایین قرار دارد یعنی فرصت خرید فراهم است. اما اعداد بالا هشدار احتیاط و فروش را نشان میدهند.
- کاربری آسان: اگرچه محاسبه شاخص فلاکت بیت کوین ممکن است کمی پیچیده باشد، اما کاربری آن بسیار آسان و قابل فهم است. هرکسی با هر میزان دانشی که دارد، به راحتی میتوتد از دادههای BMI برای معاملات خود استفاده کند.
- جلوگیری از تصمیمات احساسی: نوسانات بازار بیت کوین، باعث میشوند تریدرها دچار تصمیمات هیجانی شوند. شاخص BMI نقش مهمی در کنترل احساسات دارد و کمک میکند در دام ترس لحظهای نیفتید.
این مزایا باعث شدند شاخص BMI بین تریدرهای حوزه کریپتو محبوبیت زیادی کسب کند.
معایب
هیچ ابزاری در دنیای ارزهای دیجیتال بیعیب و نقص نیست! شاخص فلاکت بیت کوین هم از این قانون مستثنا نیست. محدودیتها و معایبی دارد که بهتر است با آنها آشنا شوید.
- عدم پوشش کامل بازار: شاخص BMI مخصوص بیت کوین طراحی شده است و برای سایر ارزهای دیجیتال کاربرد مستقیم ندارد. اگرچه شناخت رفتار بیت کوین میتواند یک دیدگاه کلی نسبت به بازار بدهد؛ اما هر ارز دیجیتال در این بازار ویژگی و نوسانات خود را دارد.
- اتکا به احساسات: این شاخص به شدت به احساسات و عواطف تریدرها و سرمایهگذاران بازار کریپتو وابسته است و عواملی مثل اخبار و تحولات اقتصادی نقشی در این شاخص ندارند. در حالی که این عوامل مستقیما روی نوسانات بیت کوین تاثیر میگذارند و میتوانند قیمت آن را تغییر دهند. به همین دلیل، شاخص BMI ممکن است در شرایط خاص کاربران را گمراه کند.
- وابسته به دادههای تاریخی: این شاخص بر پایه دادههای گذشته بازار عمل میکند و توانایی پیشبینی قطعی آینده را ندارد. بنابراین اگر تغییرات غیرمنتظرهای رخ دهد، نمیتواند همیشه راهنمای دقیق و قابل اعتمادی باشد.
در نتیجه، درک مزایا و معایب شاخص فلاکت بیت کوین به شما کمک میکند تا از آن به عنوان یک ابزار کمکی استفاده کنید؛ نه یک معیار تصمیمگیری واحد.
شاخص فلاکت بیت کوین برای تریدرها چه کاربردی دارد؟
رسیدیم به مهمترین بخش مقاله، یعنی جایی که یاد میگیرید چگونه از احساسات بازار بیت کوین در معاملات استفاده کنید. شاخص فلاکت بیت کوین فقط یک ابزار تئوری نیست و میتواند در عمل به تریدرها و سرمایهگذاران کمک کند تا آگاهانه گام بردارند. در ادامه به چند مورد از کابردهای مهم شاخص BMI میپردازیم.
درک بهتر رفتار بازار
اصلیترین کاربرد شاخص فلاکت BTC، کمک به درک رفتار روانی بازار است. این شاخص از ترکیب نوسانات قیمتی و احساسات عمومی تریدرها تشکیل شده و تصویری از روانشناسی کلی بازار بیت کوین ارائه میدهد. در واقع به شما نشان میدهد پشت پرده حرکات قیمتی، چه احساساتی جریان دارند و چگونه میتوان از آنها برای پیشبینی روندهای بعدی استفاده کرد. این موضوع به ویژه برای کسانی که قصد سرمایهگذاری بلندمدت دارند، اهمیت زیادی دارد.
شناسایی نقاط ورود و خروج
انتخاب زمان درست برای ورود یا خروج از بازار، یکی از مهمترین چالشهای هر تریدر است. شاخص فلاکت بیت کوین میتواند به عنوان راهنمایی برای این تصمیمگیری عمل کند. به طوری که شاخص BMI نوسانات و احساسات بازار را بررسی میکند و در قالب یک گزارش عددی، اعلام میکند که بازار روند صعودی را طی میکند یا نزولی.
بدین ترتیب بهترین فرصت برای هر اقدامی را میتوانید شناسایی کنید. یعنی ببینید آیا بازار در وضعیت خوبی قرار دارد و نقطه خوبی برای خرید است؛ یا خرید اشباع شده و زمان مناسبی است که از معامله خارج شوید.
کاهش ریسک
در بازار پرنوسان ارزهای دیجیتال، هر تصمیم عجولانه و احساسی میتواند سرمایه شما را به خطر بیندازد و منجر به ضررهای بزرگ شود. یکی از کاربردهای اصلی شاخص BMI بیت کوین دقیقا همینجاست؛ یعنی کمک به مدیریت ریسک در معاملات.
وقتی این شاخص در محدوده خاصی قرار میگیرد، به تریدرها هشدار میدهد که بازار در شرایط پرریسک و خطرناکی قرار دارد. در نتیجه لازم است با احتیاط حرکت کنند تا در دام هیجانات لحظهای خود نیفتند.
توجه داشته باشید، این شاخص به تنهایی کافی نیست! در کنار آن استفاده از ابزارهای مدیریت ریسک مانند تعیین حد ضرر (Stop Loss) یا تقسیم سرمایه بین داراییهای مختلف، احتمال ضرر را کاهش میدهند.
تکمیل تحلیل تکنیکال و فاندامنتال
هیچ تریدری نمیتواند تنها بر اساس یک شاخص تصمیمگیری کند! تحلیل تکنیکال با استفاده از نمودارها و الگوهای قیمتی، و تحلیل فاندامنتال با بررسی اخبار و عوامل بنیادی بازار، هر دو بخشی از واقعیت را نشان میدهند. شاخص فلاکت بیت کوین به عنوان یک مکمل در کنار این دو روش قرار میگیرد و در تصمیمگیریها کمک میکند.
برای مثال، اگر تحلیل تکنیکال نشان دهد که بیت کوین در محدوده حمایتی مهمی قرار دارد و هم زمان شاخص BMI نیز سطح پایینی از ترس بازار را نشان دهد، احتمال بازگشت قیمت افزایش پیدا میکند. این هماهنگی باعث میشود تصمیمات نهایی منطقیتر و مطمئنتر باشند.
آیا شاخص فلاکت بیت کوین میتواند سیگنال خرید بدهد؟
شاخص فلاکت بیت کوین ابزاری کمکی در تحلیل تکنیکال است که حکم یک راهنما را برای تریدرها دارد. به طوری که احساسات بازار را به شکل یک عدد به نمایش میگذارد نمایش تا تریدرها و سرمایهگذاران دیدگاه بهتری نسبت به بازار BTC داشته باشید. اگرچه سطوح مختلف این شاخص، معانی متفاوتی را منتقل میکنند و میتوانند یک سیگنال ارز دیجیتال برای خرید یا فروش باشند. اما شاخص BMI به تنهایی کفایت نمیکند و کنار ابزارهای دیگر قدرت میگیرد.
استفاده آگاهانه از این شاخص در کنار ابزارهای تحلیل تکنیکال و فاندامنتال میتواند نتیجه فعالیت در بازار بیت کوین را چند برابر بهتر کند و باعث جلوگیری از تصمیمات عجولانه شود. بنابراین BMI به تنهایی نمیتواند تضمین برای موفقیت باشد اما در جایگاه یک ابزار تکمیلی، نقش بسیار مهمی را برای فعالان حوزه کریپتو ایفا میکند.
اگر تجربهای از تاثیر شاخص BMI بیت کوین را دارید، آن را با ما به اشتراک بگذارید تا دیگران نیز از آنها استفاده کنند.
