آربیتراژ تتر چیست و چطور میتوان از آن کسب سود کرد؟ تتر (USDT) رمزارز وابسته به دلار آمریکا یکی از پرکاربردترین استیبل کوینهای بازار کریپتو است. استیبل کوین تتر با هدف کاهش تغییرات قیمت طراحی شدند. با این حال حتی تتر هم ممکن است نوسانات قیمتی قابل توجهی را تجربه کند؛ بهویژه در بازارهای ایران که به دلیل تغییرات لحظهای نرخ ارز و محدودیتهای مالی، قیمت دلار در صرافیهای مختلف بهشدت نوسان دارد.
اختلاف قیمت تتر فرصت آربیتراژ (Arbitrage) را برای معاملهگران فراهم میکند تا این رمز ارز را از بازاری با قیمت پایینتر خریداری کرده و در بازار دیگری که قیمت تتر در آن بالاتر است بفروشند. از آموزش گام به گام تا بررسی خطرات احتمالی این استراتژی را در ادامه این مقاله از ارزیکال بهطور کامل توضیح خواهیم داد. آربیتراژ تتر چیست و چگونه میتوان از آن سود کسب کرد؟ با ما همراه باشید.
آربیتراژ چیست؟
فرایند آربیتراژ (Arbitrage) به معنای خرید یک دارایی در بازار ارزانتر و فروش آن در بازار گرانتر است. آربیتراژ ارز دیجیتال از اختلافات قیمتی یک دارایی در صرافیهای مختلف بازار کریپتو استفاده میکند. در بازار ایده ال، قیمت دارایی در تمام پلتفرمها یکسان است.
اما در دنیای واقعی، تفاوتهایی مانند سطح نقدینگی، عرضه و تقاضا، هزینههای تراکنش و محدودیتهای قانونی باعث میشود قیمتها در بازارهای مختلف، متفاوت باشند.
البته آربیتراژ منحصر به دنیای کریپتو نیست؛ در بازارهای مالی سنتی مانند بازار سهام، کالا و ارز نیز این استراتژی بهطور گسترده استفاده میشود. هرچند این روش نمیتواند جایگزین ترید کردن شود اما اگر به درستی اجرا شود ممکن است درآمدی برایتان ایجاد کند.
آربیتراژ به زبان ساده: خرید یک دارایی از یک صرافی (فروشگاه) با قیمت پایینتر و فروش آن دارایی در یک صرافی دیگر با قیمت بالاتر را آربیتراژ میگویند.
آربیتراژ تتر چیست؟
فرایند آربیتراژ تتر به معنای استفاده از اختلاف قیمت استیبل کوین تتر در صرافیهای مختلف برای کسب سود است. این استراتژی بهویژه در بازار ایران، به دلیل محدودیتهای ارزی، تحریمها و نوسانات شدید نرخ دلار بسیار رایج است. برخی مواقع، قیمت تتر در صرافیهای مختلف تفاوت قابلتوجهی دارد. این اختلاف قیمت برای معاملهگران، فرصتی برای کسب سود از تتر را فراهم میکند.
فرض کنید قیمت تتر در یک صرافی داخلی ۸۷,۵۰۰ تومان است، اما در صرافی دیگری به قیمت ۸۸,۵۰۰ تومان معامله میشود. معاملهگر میتواند ۱۰۰۰ تتر را از صرافی اول خریداری کند که هزینه کلی آن ۸۷,۵ میلیون تومان خواهد بود. سپس تترها را به صرافی دوم منتقل کند و با قیمت ۸۸,۵۰۰ تومان در آنجا بفروشد. سود حاصل از این معامله برابر با ۱.۵میلیون تومان خواهد بود که در مدت زمانی کوتاه و با ریسک نسبتا کم به دست آمده است.
انواع آربیتراژ تتر
آربیتراژ تتر و به طور کلی استراتژی آربیتراژ در بازار کریپتو به شکلهای مختلفی قابل اجرست که هر کدام رویکرد منحصر به فردی برای سود بردن از تفاوت قیمت در بازارها دارند. در ادامه، رایجترین انواع آربیتراژ را معرفی میکنیم.
۱) آربیتراژ ساده (بین دو صرافی)
آربیتراژ بین دو صرافی رایجترین و سادهترین نوع آربیتراژ است. در این روش، معاملهگر میتواند رمزارزی را در یک صرافی با قیمت پایینتر بخرد. سپس آن را به صرافی دیگری که رمزارز در آن قیمت بالاتری دارد منتقل کند و در نهایت با فروش آن در صرافی دوم به سود برسد.
۲) آربیتراژ مثلثی (Triangular Arbitrage)
این روش پیچیدهتر است و شامل سه ارز دیجیتال مختلف میشود. مثلا برای آربیتراژ تتر، یک معاملهگر میتواند تتر را با بیت کوین خریداری کند سپس بیتکوین را به اتریوم تبدیل کند و در نهایت به تتر بازگرداند. در این فرایند، معاملهگر از تفاوت قیمتهای بین این سه ارز دیجیتال برای کسب سود استفاده میکند.
این نوع سود آربیتراژ به دقت بالایی در شناسایی تفاوتهای قیمت و زمانبندی نیاز دارد.
۳) آربیتراژ بینالمللی
آربیتراژ بینالمللی از تفاوت قیمتها بین صرافیهای داخلی و خارجی بهره میبرد. در کشورهایی مانند ایران که نوسانات ارز و تحریمها تاثیر زیادی بر قیمتها دارند، این نوع آربیتراژ میتواند فرصتهای زیادی برای معاملهگران ایجاد کند. با این حال چالشها و ریسکهای قانونی خاص خود را هم دارد.
۴) سایر روشها
علاوه بر روشهای ذکر شده، انواع دیگری از آربیتراژ نیز وجود دارند که در برخی موارد پیچیدهتر و تخصصیتر هستند. برای مثال، آربیتراژ بین صرافیهای متمرکز و غیرمتمرکز (CEX/DEX) یا آربیتراژ فلشلون (Flash Loan Arbitrage) از جمله سایر روشهای استفاده از این استراتژی هستند.
برای مثال کسب سود از تفاوت قیمت تتر و دلار میتواند خود فرصتی جذاب برای کسب سود باشد. قیمت تتر و دلار کاغذی معمولا اختلافهایی دارد و میتواند فرصت آربیتراژگیری ایحاد کند.
آموزش گام به گام آربیتراژ
فرایند آربیتراژ تتر نیازمند چند گام ساده اما مهم است. ابتدا باید صرافیهای مناسب را پیدا کنید و سپس با محاسبه تفاوت قیمت، سود احتمالی را حساب کنید. مراحل انجام این کار به شرح زیر است:
- انتخاب صرافیها
- محاسبه اختلاف قیمت
- انجام معامله
- محاسبه سود
در ادامه، مراحل آربیتراژ تتر را به طور مفصل توضیح خواهیم داد.
۱) انتخاب صرافیها
آربیتراژ تتر، با انتخاب صرافیها شروع میشود. باید صرافیهایی که اختلاف قیمت تتر در آنها قابل توجه است را شناسایی کنید. به عنوان مثال، در صرافیهای داخلی مانند نوبیتکس و آبان تتر و صرافیهای خارجی مانند بایننس (Binance) یا کوکوین (Kucoin) ممکن است قیمت تتر کمی متفاوت از یکدیگر باشد. پس این صرافیها انتخاب خوبی برای آربیتراژ تتر خواهند بود.
۲) محاسبه اختلاف قیمت
وقتی دو صرافی با اختلاف قیمت قابل توجه را انتخاب کردید، نوبت به محاسبه اختلاف قیمت میرسد. کافی است قیمت تتر در هر صرافی را به این روش محاسبه کنید:
اختلاف قیمت = قیمت تتر در صرافی گرانتر − قیمت تتر در صرافی ارزانتر
برای محاسبه درصد سود هم میتوان از فرمول زیراستفاده کرد.
درصد سود = (قیمت تتر در صرافی ارزانتر÷اختلاف قیمت)×۱۰۰
۳) انجام معامله
اگر با طی کردن دو گام قبل، تصمیم به انجام معامله گرفتید، ابتدا باید مقدار مورد نظر تتر را از صرافی ارزانتر خریداری کنید. سپس باید آنها را به صرافی دوم که قیمت تتر بالاتری دارد منتقل کنید. پس از انتقال تتر به صرافی دوم، میتوانید آن را با قیمت بالاتر بفروشید.
فرض کنید شما ۱۰۰۰ تتر را از صرافی بیتپین به قیمت ۸۷۵۰۰ تومان خریداری میکنید سپس آن را به صرافی آبان تتر که قیمت تتر در آن ۸۸۵۰۰ تومان است منتقل میکنید. پس از فروش تتر در آبان تتر، سود خالص ۹۹۷,۰۰۰ تومان خواهید داشت.
البته توجه کنید که این نوع معاملات از نوع فیوچرز و اهرمی نیستند. پس قابلیت استفاده از اهرم مالی یا لوریج در آنها وجود ندارد و باید با سرمایه واقعی خود کار کنید.
۴) محاسبه سود
محاسبه سود نهایی نیازمند کسرهزینههای مختلف مانند کارمزدهای معاملاتی، هزینه انتقال و سایر هزینهها از سود است.
سود خالص = (اختلاف قیمت×مقدار معامله) − کارمزد معاملات − هزینههای انتقال
با فرض اینکه کارمزد هر معامله ۰.۲٪ و هزینه انتقال ۰.۱٪ از مبلغ کل باشد:
سود حاصل از اختلاف قیمت:
۱۰۰۰ تتر × ۱۰۰۰ تومان = ۱,۰۰۰,۰۰۰ تومان
کارمزد معاملات:
۱,۰۰۰,۰۰۰ تومان × ۰.۲٪ = ۲۰۰۰ تومان
هزینه انتقال:
۱,۰۰۰,۰۰۰ تومان × ۰.۱٪ = ۱۰۰۰ تومان
پس سود خالص شما برابر با ۹۹۷,۰۰۰ تومان است. بنابراین، آربیتراژ تتر میتواند سودآور باشد، به شرطی که به زمانبندی دقیق و هزینههای اضافی توجه کنید.
ریسکهای آربیتراژ تتر
فرایند آربیتراژ تتر برخلاف بسیاری از استراتژیهای دیگر، نیازی به پیشبینی روندهای بازار ندارد. تنها با خرید و فروش در صرافیهای مختلف، میتوان از اختلاف قیمتها سود برد. از این رو آربیتراژ تتر در مقایسه با روشهای دیگر معاملهگری، امنتر است. با این حال نباید ریسکهای احتمالی را نادیده گرفت.
- نوسانات سریع قیمت: بازار کریپتو با تغییرات قیمتی سریع همراه است. حتی یک تاخیر کوچک در انجام آربیتراژ تتر ممکن است سود را کاهش دهد یا حتی باعث ضرر شود.
- کارمزدها: سود خالص آربیتراژ تتر باید با کسر کارمزد خرید، فروش و انتقال تتر محاسبه شود. کارمزدها میتواند به طور قابل توجهی بر حاشیه سود تاثیر بگذارد. استفاده از تتر اسمارت چین برای انتقالات، میتواند کارمزدها را افزایش دهد.
- زمان انتقال: زمان انتقال تتر بین صرافیها ممکن است کمی طول بکشد. در حالی که آربیتراژ تتر باید به سرعت انجام شود و تا فرصت مناسب معامله را از دست نرود.
- محدودیتهای صرافیها: برخی صرافیها محدودیتهای خاصی مانند سقف برداشت برای کاربران دارند. عدم توجه به این محدودیتها ممکن است باعث مسدود شدن دارایی یا کند شدن فرایند آربیتراژ تتر شود.
- رقابت بالا: آربیتراژ تتر مورد توجه بسیاری از معاملهگران حرفهای است. این رقابت شدید میتواند اختلاف قیمتها را کاهش دهد. هرچه تعداد بیشتری از معاملهگران به دنبال استفاده از یک فرصت آربیتراژ تتر باشند، اختلاف قیمتها سریعتر اصلاح و فرصتهای سودآوری کمتر میشوند.
- مشکلات فنی: گاهی اوقات اختلالات در شبکه بلاکچین، شلوغی شبکه، تاخیر در تایید تراکنشها یا حتی قطعی موقت اینترنت یا برق در صرافیها میتواند باعث از دست رفتن موقعیتهای سودآور شود.
ابزارها و پلتفرمهای کمکی برای آربیتراژ تتر
ابزارها و پلتفرمهای کمکی برای آربیتراژ تتر
آربیتراژ تتر نیازمند سرعت بالا و دقت در معاملات است. استفاده از ابزارها و رباتهای معاملاتی میتواند فرصتها را سریعتر شناسایی کرده و اجرای معاملات را آسانتر کند. در ادامه چند پلتفرم و ابزار کاربردی برای این کار معرفی میکنیم.
- ArbiHunt: پلتفرمی تخصصی برای شناسایی خودکار فرصتهای آربیتراژ در صرافیهای مختلف.
- Bitsgap: ابزاری پیشرفته که قیمتها را در بیش از 30 صرافی ردیابی میکند و قابلیت معاملات خودکار را دارد.
- Cryptohopper: پلتفرمی مجهز به الگوریتمهای هوش مصنوعی که امکان اجرای معاملات خودکار و تنظیم استراتژیهای آربیتراژ را فراهم میکند.
- 3Commas: یک ابزار حرفهای برای مدیریت پرتفوی و انجام معاملات خودکار که به تریدرها امکان اجرای رباتهای آربیتراژ را میدهد.
- HaasOnline: یکی از قدیمیترین و قویترین رباتهای معاملاتی در بازار کریپتو که ابزارهای متنوعی برای آربیتراژ ارائه میکند.
- Coinrule: پلتفرمی ساده و کاربرپسند برای طراحی استراتژیهای خودکار آربیتراژ بدون نیاز به دانش برنامهنویسی.
نکته مهم: حتی با استفاده از این ابزارها، موفقیت در آربیتراژ تضمینی نیست و ریسکهای مربوط به نوسان قیمت و سرعت اجرای معاملات باید همیشه در نظر گرفته شود.
آیا آربیتراژ تتر ارزشِ کافی دارد؟
آربیتراژ تتر میتواند برای بسیاری از معاملهگران فرصتی جذاب باشد، زیرا اختلاف قیمت این استیبل کوین در صرافیهای مختلف به ویژه در زمانهای نوسان بازار به وضوح دیده میشود. از دید کلی، این روش میتواند سودهای کوتاه مدت و کمریسکتری نسبت به معاملات عادی ایجاد کند، اما باید به کارمزدها، محدودیتهای انتقال و سرعت اجرای تراکنشها توجه ویژه داشت.
در صرافیهای بینالمللی، آربیتراژ به دلیل تنوع جفتارزها و حجم معاملات و نقدینگی بالا، فرصتهای بیشتری دارد. اما در صرافیهای ایرانی شرایط متفاوت است.
بسیاری از کاربران به دلیل محدودیتهای مالی و مشکلات انتقال ارز دیجیتال، بیشتر از آربیتراژ ریال–تتر یا ریال–ارزهای دیجیتال پرمعامله استفاده میکنند. در ایران، اختلاف قیمت تتر بین صرافیهای داخلی یا حتی بازار آزاد و صرافیهای رمزارزی میتواند فرصتهایی برای سود ایجاد کند، اما محدودیت سقف واریز و برداشت، کارمزد بالا و زمانبر بودن تراکنشها، بخش زیادی از این سود احتمالی را کاهش میدهد.
بنابراین میتوان گفت آربیتراژ تتر ارزش پیگیری دارد، اما تنها زمانی سودآور است که معاملهگر به ابزارهای حرفهای، سرعت عمل بالا و صرافیهای معتبر (چه داخلی و چه خارجی) دسترسی داشته باشد.
آربیتراژ؛ شمشیر دو لبه
آربیتراژ تتر به عنوان یکی از روشهای جذاب در بازار ارزهای دیجیتال، میتواند یک استراتژی سودآور برای معاملهگران ماهر و با تجربه باشد. این روش از تفاوت قیمت میان صرافیها برای کسب سود بهره میبرد و در بازارهای نوسانی فرصتهای خوبی برای سودآوری ایجاد میکند.
این فرصتها به سرعت از بین میروند و موفقیت در این حوزه نیازمند سرعت عمل، دقت و آمادگی برای مدیریت ریسکها است. پس برای موفقیت در این کار نیز باید تمامی جنبههای آن را به درستی اجرا و رعایت کنید.
استفاده از رباتهای آربیتراژ و نرمافزارهای خودکار میتواند فرایند شناسایی و بهرهبرداری از فرصتها را بهبود بخشد، اما نباید فراموش کرد که این ابزارها ریسک آربیتراژ را به کلی از بین نمیبرند. توصیه میشود که قبل از ورود به این حوزه، تجربه کافی در معاملات روزانه و شناخت کامل از بازار ارز دیجیتال کسب کنید.
سوالات متداول
آربیتراژ تتر قانونی است؟
در جواب این سوال باید گفت آربیتراژ تتر غیرقانونی نیست اما در برخی کشورها محدودیتهایی برای انتقال ارز دیجیتال به صرافیهای خارجی یا برداشت ارزهای فیات وجود دارد.
آیا آربیتراژ تتر همیشه سودآور است؟
خیر، به دلیل نوسانات قیمت، کارمزدها و تاخیرهای انتقال، آربیتراژ تتر همیشه سودآور نیست.
بهترین صرافیها برای آربیتراژ تتر کدامند؟
صرافیهای با نقدینگی بالا و جفت صرافیهایی که تفاوت قیمتی تتر قابل توجهی دارند، بهترین صرافیها برای آربیتراژ تتر خواهند بود.
حداقل سرمایه برای آربیتراژ تتر چقدر است؟
حداقل سرمایه برای آربیتراژ تتر باید متناسب با هزینه کارمزدها و میزان سود مودر انتظار شما محاسبه شود.
